Задаволены

• крокі
• Частка 1 з 2: Закласці падмурак
• Частка 2 з 2: Падлічыць свой гадавы даход
• парады
• папярэджання

Падлік гадавога інвестыцыйнага даходу робіцца з адной мэтай: даведацца налічаную стаўку даходу, заробленую ў перыяд пакетнага інвеставання каштоўных папер. Хоць розныя формулы, якія выкарыстоўваюцца для падліку гадавога інвестыцыйнага даходу, могуць здацца палохалымі, на самай справе вам будзе даволі лёгка яго падлічыць, як толькі вы азнаёміцеся з некалькімі асноўнымі канцэпцыямі.

крокі

Частка 1 з 2: Закласці падмурак

1. 1 Азнаёмцеся з ключавымі паняццямі. Пры разглядзе гадавых інвестыцыйных даходаў вы неаднаразова сутыкнецеся з некалькімі ключавымі тэрмінамі, якія трэба ведаць. Яны выкладзены ніжэй:
   • Гадавая даходнасць: сукупны даход ад інвестыцый за адзін каляндарны год, уключаючы дывідэнды, працэнты і атрыманую прыбытак.
   • Даход у гадавым вылічэнні: гадавая стаўка даходу, атрыманая шляхам апрацоўкі дадзеных за перыяды, якія доўжыліся менш ці больш аднаго каляндарнага года.
   • Сярэдні даход: сярэднестатыстычны даход, зароблены за пэўны перыяд часу, атрыманы шляхам падліку сукупнага даходу, атрыманага за больш працяглы перыяд і яго раўнамернага размеркавання на (больш кароткія) перыяды.
   • Налічаны даход: даход, у суму якога ўваходзяць рэінвесціраваць працэнты, дывідэнды і атрыманая прыбытак.
   • Перыяд: пэўны прамежак часу - дзень, месяц, квартал ці год, за які вымяраецца атрыманы даход.
   • Перыядычны даход: сукупны даход ад капіталаўкладанні, які вымяраецца за пэўны прамежак часу.
2. 2 Азнаёмцеся з прынцыпам падліку складанага працэнта. Складаныя працэнты - гэта павелічэнне ўжо наяўнай у вас прыбытку. Чым даўжэй на вашыя ўклады будуць налічвацца складаныя працэнты, тым хутчэй яны будуць расці, і вы атрымаеце вялікія даходы ў гадавым вылічэнні. (Уявіце сабе снежны ком, скочваюцца з гары, які павялічваецца ў памерах па меры павелічэння хуткасці).
   • Уявіце, што ў першы год вы ўклалі 100 даляраў і зарабілі 100%, гэта значыць у канцы першага года вы маеце 200 долараў. Калі на другі год вы атрымаеце ўсяго 10% прыбытку, то да канца другога года да вашых 200 далярам дадасца яшчэ 20.
   • Але калі ўявіць, што на працягу першага года вы зарабілі ўсяго 50%, то ў пачатку другога года ў вас будзе 150 даляраў. Тыя ж самыя 10% прыбылі на другі год прынясуць вам ужо не 20, а 15 даляраў.Гэта на цэлых 33% менш, чым 20 даляраў, якія вы атрымалі ў першым прыкладзе.
   • У якасці дадатковага прыкладу, давайце прадставім, што ў першы год вы страцілі 50%, і ў вас засталося 50 даляраў. Тады вам прыйдзецца атрымаць прыбытак у памеры 100% проста для таго, каб аднавіць першапачатковую суму (100% з 50 даляраў = 50 даляраў, а 50 + 50 = 100 даляраў).
   • Памер прыбытку і тэрміны яе атрымання гуляюць вялікую ролю пры падліку налічаных даходаў і вывучэнні іх ўздзеяння на даходы ў гадавым вылічэнні. Гэта значыць, даходы ў гадавым вылічэнні нельга лічыць пэўным паказчыкам атрыманых даходаў або панесеных страт. Тым не менш, даходы ў гадавым вылічэнні зручна выкарыстоўваць пры параўнанні розных відаў капіталаўкладанняў.
3. 3 Выкарыстоўвайце даходнасць, узважаную па часе для падліку сваёй нормы прыбытку з улікам рэінвеставання. Да прыкладу, каб даведацца сярэдняе арыфметычнае штодзённага колькасці ападкаў або страту вагі за некалькі месяцаў, вы можаце выкарыстоўваць сярэдняе арыфметычнае. Магчыма, вы вывучалі гэты метад у школе. Аднак сярэдняе арыфметычнае не дапаможа вам у тлумачэнні ўздзеяння перыядычнага прыбытку на іншыя віды даходаў або на тэрміны іх атрымання. Каб даведацца пра гэта, мы можам выкарыстоўваць геаметрычную даходнасць, узважаную па часе. (Не хвалюйцеся, мы навучым вас прымяняць гэтую формулу!)
   • Тут не атрымаецца выкарыстоўваць сярэдняе арыфметычнае, так як усе перыядычныя даходы залежаць адзін ад аднаго.
   • Да прыкладу, уявіце, што вы хочаце вылічыць сярэдні даход ад 100 даляраў за два гады. У першы год вы зарабілі 100 долараў, гэта значыць да канца першага года вы маеце 200 долараў (100% ад 100 = 100). Вы страцілі 50% у другі год - гэта значыць да канца другога года вы маеце 100 долараў (50% ад 200 = 100). Гэта тая ж лічба, з якой вы пачалі ў пачатку першага года.
   • Пры падліку сярэдняга арыфметычнага вы б склалі абодва даходу і падзялілі іх на колькасць перыядаў, гэта значыць на два гады. У выніку вы б высветлілі, што ваш сярэдні даход склаў 25% у год. Але пры супастаўленні двух даходаў вы зможаце ўбачыць, што ў рэчаіснасці вы нічога не зарабілі. Гады ўзаемна ўраўнаважылі адзін аднаго.
4. 4 Падлічыце свой агульны даход. Для пачатку вам варта падлічыць свой агульны даход за ўвесь прамежак разгляданага часу. У мэтах ўнясення яснасці мы выкарыстоўваем прыклад, у якім не выраблялася ніякіх аперацый у выглядзе ўкладаў або зняцця сродкаў з рахунку. Для падліку свайго агульнага даходу вам спатрэбяцца дзве лічбы: пачатковая і канчатковая кошт партфеля каштоўных папер.
   • Адымеце пачатковую кошт ад канчатковага кошту.
   • Падзяліце атрыманы лік на пачатковую кошт. Атрыманы лік і будзе лічыцца прыбыткам.
   • Калі на працягу разгляданага перыяду часу вы панеслі страты, адымеце баланс на канец перыяду ад першапачатковага балансу. Затым падзеліце атрыманы лік на першапачатковы баланс, і ў выніку ў вас атрымаецца адмоўнае значэнне. (Апошняе дзеянне патрабуецца для таго, каб не дадаваць да адказу адмоўнае лік).
   • Спачатку правядзіце адніманне, затым дзяленне. Тады вы атрымаеце агульны працэнт прыбытку.
5. 5 Навучыцеся выкарыстоўваць формулы Excel для падобных разлікаў. Формула разліку агульнага каэфіцыента даходаў = (канчатковая кошт партфеля каштоўных папер - пачатковы кошт партфеля каштоўных папер) / пачатковы кошт партфеля каштоўных папер. Формула разліку каэфіцыента налічаных даходаў = ступень ((1 + агульны каэфіцыент даходаў), (1 / гады)) - 1.
   • Да прыкладу, калі пачатковы кошт партфеля каштоўных папер складала 1000 даляраў, а канчатковы кошт праз сем гадоў - 2500 даляраў, разлікі будуць выглядаць наступным чынам:
     • Агульны каэфіцыент даходаў = (2500-1000) / 1000 = 1.5.
     • Каэфіцыент налічаных даходаў = ступень ((1 + 1.5), (1/7)) - 1 = .1398 = 13.98%.

Частка 2 з 2: Падлічыць свой гадавы даход

1. 1 Падлічыце свой гадавы даход. Пасля падліку агульнага даходу (гл.вышэй), ўстаўце вынік у гэтае раўнанне: Гадавы даход = (1+ даход) -1 пасля вырашэння гэтага ўраўненні вы атрымаеце лік, якое адпавядае вашаму штогадоваму даходу за ўвесь перыяд часу.
   • Лічба «1» у паказчыку ступені (маленькае лік, вынесенае за дужкі) пазначае вымяраную намі адзінку, то ёсць 1 год. Калі вы хочаце атрымаць больш дакладны адказ, то можаце выкарыстоўваць «365», каб даведацца штодзённы даход.
   • «Да» абазначае колькасць вымяраных намі перыядаў. Такім чынам, калі вы падлічвалі свой даход за 7 гадоў, вам варта ўпісаць нумар «7» замест «К».
   • Да прыкладу, выкажам здагадку, што за сямігадовы перыяд вашы каштоўныя паперы выраслі ў кошце ад 1000 да 2500 долараў.
   • Для пачатку падлічыце свой агульны даход: (2500-1000) / 1000 = 1.50 (даход ад 150%).
   • Затым падлічыце свой гадавы даход: (1 + 1.50) -1 = 0.1399 = 13.99% гадавы прыбытак. Вось і ўсё!
   • Выкарыстоўвайце звычайны парадак вырашэння матэматычных задач: спачатку выканайце дзеянні ў дужках, затым працуйце з паказчыкам ступені, потым выканайце адніманне.
2. 2 Падлічыце паўгадавыя даходы. Цяпер уявім, што вы хочаце падлічыць паўгадавыя даходы (даходы, якія атрымлівае два разы на год, кожныя шэсць месяцаў) на працягу сямігадовага перыяду. Формула падліку тая ж; вам давядзецца толькі змяніць колькасць вымяраных перыядаў. У выніку вы атрымаеце паўгадавы прыбытак.
   • У гэтым выпадку ў вас будзе 14 паўгадавых перыядаў - па два на год за сем гадоў.
   • Спачатку падлічыце свой агульны даход (2500-1000) / 1000 = 1.50 (даход ад 150%).
   • Затым падлічыце сваю гадавую даходнасць: (1 + 1.50) -1 = 6.76%.
   • Вы можаце перавесці яе ў гадавы даход, проста памножыўшы яе на 2: 6.76% x 2 = 13.52%.
3. 3 Вылічыце гадавы эквівалент. Вы таксама можаце вылічыць гадавы эквівалент за больш кароткія перыяды. Да прыкладу, уявіце, што вы маеце толькі паўгадавы даход і хочаце даведацца яго гадавы эквівалент. Нагадваем, што формула падліку тая ж.
   • За паўгода кошт вашых каштоўных папер ўзрасла З 1000 да 1050 долараў.
   • Пачніце з падліку агульнага даходу: (1050-1000) /1000=.05 (5% даход за шэсць месяцаў).
   • Цяпер, калі вы хочаце даведацца, як бы выглядаў гадавы эквівалент (мяркуючы, што стаўка даходу і налічэння застануцца ранейшымі), вам варта выканаць наступныя дзеянні: (1 + .05) -1 = 10.25% гадавы прыбытак.
   • Незалежна ад працягласці перыяду, калі вы будзеце прытрымлівацца вышэйпрыведзенай формуле, то заўсёды зможаце перакладаць свой вынік у гадавы даход.

парады

• Важна разумець і ўмець вылічаць гадавыя даходы па каштоўных паперах, паколькі вы будзеце выкарыстоўваць свой гадавы даход для параўнання з іншымі фундатарамі, а таксама для параўнання паказчыкаў іх прыбытковасці. Такім чынам, вы азнаёміцеся з магчымымі біржавымі рызыкамі, і, што значна важней, зможаце выяўляць слабыя бакі сваіх інвестыцыйных стратэгій.
• Попрактикуйтесь ў выкананні падобных разлікаў, каб вам было лёгка вырашаць такія ўраўненні. З практыкай вы будзеце выконваць падобныя разлікі хутка і лёгка.
• Парадокс, пра які згадвалася ў самым пачатку гэтага артыкула, заключаецца ў прызнанні факту, што вынік інвеставання, як правіла, ацэньваецца па выніках іншых укладаў. Іншымі словамі, невялікі шкоду, панесены ў выніку скачак цэн на рынку лепш, чым невялікая, але рызыкоўная прыбытак. Усе адносна.

папярэджання

• Абавязкова выконвайце арыфметычныя аперацыі ў дакладнай парадку, інакш у вас атрымаецца няправільны вынік. Таму лепш пераправерыць сваю працу пасля выканання дадзеных аперацый.